Диверсификация рисков при покупке акций

Каждого из инвесторов волнует тема снижения риска – ведь терять деньги никто не захочет. Диверсификация инвестиционных рисков при покупке акций – Один из способов снижения планки риска его равномерного распределения.

Что же это значит? Предположим, вы хотите сделать покупку акций в надежде на то, что они затем вырастут в цене. Потребитель может вложить все деньги в одно предприятие, то есть в его акции. а может и не содержать все яйца в одной корзине. И приобретает акции нескольких разных по типу компаний. Этот портфель и будет называться диверсифицированным. Так как риск, присутствующий в нем будет распределенным. Стоимость акций одной фирмы может снизиться, но сразу у всех (при более-менее благоприятном стечении обстоятельств на бирже) упасть никак не сможет – вероятность этого ничтожно мала, потому таков же и риск.

Как сделать так, чтобы была максимальная диверсификация инвестиционных рисков при покупке акций? Казалось бы, что единственный путь – купить как можно большее количество акций различных предприятий и фирм. Но это не будет путем настоящего инвестора. Если хотите максимальной диверсификации, то тогда следует приобрести паи индексного фонда. Ведь денежные средства вкладчиков в нем распределяются равномерно по всем акциям, продаваемым на рынке, и его динамика практически повторяет движения на рынке в целом. Понятно, что этот портфель будет являться наиболее диверсифицированным.

Можно конечно же обойтись и небольшим количеством акций. Вся соль заключается в том, что различные акции могут менять свою цену не изолированно друг от друга. Между ними есть небольшая степень корреляции. Приведем пример: акции компаний, работающих в одной отрасли естественно будут изменять свою стоимость довольно схожим образом и волатильность у них будет примерно одинаковая. Поэтому покупая только акции, скажем, металлургических или нефтяных компаний – довольно плохая стратегия, учитывая диверсификацию финансовых рисков.

Понятно, что прилично диверсифицированный портфель подойдет инвесторам, которые могут вкладывать деньги на длительные сроки и не собираются активно им управлять. Для более активных инвесторов, которые заключают сделки часто, диверсификацию финансовых рисков более разумно будет ограничить несколькими акциями – так как диверсификация снижает вместе с риском и доход.

Диверсификация инвестиционных рисков при покупке акций имеет свои минусы.

Подводя итоги, стоит отметить, что в каждой стратегии и у каждого инвестора должен быть свой собственный метод диверсификации рисков, индивидуальный диверсификационный уровень. Например, УОррен Баффет, советует «беречь корзину», вместо того, чтобы «класть все яйца в разные».